现货:昨日港口61.5%PB粉(湿吨)延续下调(注意:期货矿石为干吨):京唐港575(跌3),青岛港585(跌10),日照港585(跌10)。12月新加坡掉期66.2(续跌)美元/吨、普氏62%铁矿石指数$71.2(跌2.06%),BDI指数(航运)上涨创年内新高,人民币兑美元贬值幅度继续快速扩大。当前内矿主流弱稳,部分钢厂采购价下调;近期人民币贬值对进口矿提价起到支撑作用,但钢厂利润大降、主动提高低品位矿使用量,利空高品位矿,期货走势将引导矿价。
宏观及外盘因素:环保部通报京津冀及周边重污染天气情况,38城预警。河北今年已累计压减炼钢产能1462万吨、煤炭产能1400万吨。国务院印发《控制污染物排放许可制实施方案》。德拉吉:继续宽松政策仍必要,金融稳定性风险可控。日本本州东岸远海附近发生7.5级地震。昨夜,美股上涨创新高,美元回调,原油大涨,美铜上涨,金银反弹,今日钢铁产业品种或有反弹承压波动。
简要策略:铁矿石1701或上探压力区,注意560-575区多空资金主动性及螺纹影响;波段操作:持多15%资金仓位,跌破560平仓,若570-585区承压弱势回落则平多做空,若550-560区支撑较强做多。操作细节可咨询中期钢铁产业策略部136-7209-7663。短线:持多20%资金仓位,跌破563平仓,若570-585区承压弱势回落则平多做空,若550-560区支撑较强做多。
策略分析:当前受美国加息预期增加及钢厂限产减产预期影响,市场承压下跌;而钢厂产量维持相对高位、人民币大幅贬值支撑进口矿,市场支撑仍较强,注意超跌反弹及高位打压风险。操作上期货大幅贴水现货,超跌后强支撑区企稳后可做多,反弹压力区承压弱势回落时做空,注意关键区多空资金主动性,细节可电话咨询;我部门深入一线调研,布局期现货波段、中长线策略方案,专注量化交易操作,策略指导交易。
提示: 21至24日,我国将迎入冬以来最强冷空气,北方地区将有明显降雪或雨转雪,南方地区将有强降雨,注意天气对市场影响。发改委:采暖季结束前煤企都可按330工作日生产。冬季环保限产将常态化,注意限产预期对市场波动影响。联系方式:方正中期钢铁产业部王永良。建议结合每日矿焦钢资金流向报告研判行情,对相关策略有兴趣者欢迎交流。(注意:本报告策略盘中或有调整,如有问题及时电话沟通,以防出现风险。本报告版权仅为我公司所有,未经许可,任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制发布。如引用、刊发,须注明出处,且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。)