浅析煤炭行业未来的发展方向

   在《能源发展“十三五”规划》中提到，控制煤炭消费总量，降低煤炭在我国能源中的比重，到2020年煤炭的消费比重将降至58%以下。而更远期的目标为，到2050年，非化石能源占比将超过50%。尽管在我国能源消费比重持续下降，但煤炭作为我国主要能源的地位在未来很长一段时间不会改变。
    我国是富煤缺油少气的能源现状，决定了能源结构的优化不可能等同于“去煤炭化”。2016年，全国能源消费总量43.6亿吨标准煤，其中石油表观消费占18.1%，天然气消费6.2%，煤炭消费为62.4%，而世界煤炭消费量平均占比仅为29.2%。另外我国非化石能源消费仅为14.5%，其中水电比率高达73.7%，新能源比率不足世界平均水平的二分之一。
    尽管从目前到整个“十三五”时期，在推动能源革命和经济发展新常态下，煤炭需求减缓将成为新常态特征，煤炭消费可能出现低速增长甚至零增长，但煤炭仍是可持续支撑我国经济社会发展的最丰富、最廉价、最可靠，而且是可以实现清洁生产和消费的能源。

2夯实主业：加大科技创新，推动清洁利用
    尽管煤炭消费在我国能源消费的比重在下降，但是随着技术的发展，并不能说煤炭利用已经实现“吃干榨尽”，煤炭仍有潜力可挖。
    从近年来美国能源结构的发展来看，几年前，美国对天然气的需求远远超过国内的产量，一些专家认为，美国将会超过日本，成为全球最大的液化天然气进口国，但水力压裂技术和水平钻井技术方面取得的革命性进步让美国国内的天然气产量大为增加，美国一跃成为全球最大的天然气生产国。可以看出，科技的更新，会大大改变能源的开采利用率，甚至改变国家的能源结构。
    “十三五”期间，我国煤炭企业总的发展战略体现为安全、高效、清洁和可持续发展。其中，清洁化是煤炭企业发展的必经之路。在不断发展非化石能源与清洁能源的同时，燃煤技术同样也在发展创新。煤炭利用应向“控制消费总量、提高清洁高效利用”发展。在发展新能源和可再生能源基础上，大力发展煤炭清洁高效利用技术，实现煤炭的清洁生产、高效利用、高端转化、超低排放。
    在高效方面，积极配合国家去产能推进，对小矿、老矿、差矿等落后产能应倡导关闭退出，支持其淘汰、退出、关闭；对大矿、好矿、强矿等先进产能型煤矿应鼓励大力发展，支持其提效率、降成本、创造利润，带动行业整体发展。

3转型发展：寻求差异化发展，寻找效益增长点
   转型升级也是煤企未来发展的重要主题，传统的“依托煤、发展煤、延伸煤”当然无可厚非，许多煤企也大胆尝试跳出煤，实现行业的纵向跨越发展，煤企的转型发展之路也呈现出百花齐放的状态。
    但是，煤企转型也面临风险，可能会涉足竞争较激烈或者是供需相对饱和甚至即将过剩的传统行业，也难免会出现扎堆转型的“同质化”现象，将产能过剩的危机带入新的行业。此外，煤炭工业为资源密集型，主要业务为采掘并输出煤炭这种原材料与能源资源，而这样的经济模式使得煤企长期被锁定在产业价值链的低端，“产品科技附加值低”、“粗放经营”成为行业标签。尽管经过多年发展积累，许多煤企在行业相关的矿井建设、安全管理、综采采煤、煤炭产品初加工转化方面形成了较强优势，但是在不少跨行业转型中，在管理经验、技术支撑、人才储备、创新驱动等方面相对缺失，难以适应新环境的变化与竞争发展要求，一些转型重量不重质，缺乏效益的增长点。
    转型不能是简单的模仿与复制，企业应根据自身实际情况，寻找一条适合自身的差异化发展道路，并做好战略规划与部署，把握价值创造、效益引领核心，抢抓发展项目的优选精建，做好人才队伍的内培外引，加大创新研发的支持力度。通过“转型”实现煤炭主业从价值链低端向价值链高端转型升级，实现由粗放、不安全、高耗、低效发展向集约、安全、低碳、高效、生态发展转型升级，实现由煤炭开采单一性发展向资源深度开发、多元综合高效发展转型升级，实现由生产扩张型向贸易经营型转型升级，实现由劳动密集型向技术密集的智能型、智慧型企业转型升级。

4革故鼎新：国企“去杠杆”稳步推进，改革创新力度不断加大
    今年以来，国家对于企业“去杠杆”工作扎实推进，企业“杠杆率”持续降低，国企“去杠杆”的思路渐渐明晰：一方面，对高负债企业加强债务规模管控，建立严格的分行业负债率警戒线管控制度，多渠道化解企业债务；另一方面，则通过推进市场化债转股，加大国企兼并重组力度，实施混合所有制改革，加快资金融通。
    在市场化债转股方面，目前各类实施机构与钢铁、煤炭、化工、装备制造等行业中具有发展前景的70余家高负债企业积极协商谈判达成市场化债转股协议，协议金额超过1万亿元。在企业兼并重组方面，去年以来，中冶与五矿、宝钢与武钢、南车与北车，以及近期的国电与神华，兼并重组的步伐不断加快。
    在去除“僵尸企业”方面，去年以来，破产受理和审结案件数量不断增加，仅2017年上半年就达近3000件和2000件，通过企业依法破产促进僵尸企业出清的能力持续提升。在完善现代企业制度方面，着力通过国有企业混合所有制改革建立企业杠杆负债自我约束的机制，截至目前共有19家企业正在推进混合所有制改革，效果正在显现。
    8月23日，国务院常务会议的政策进一步加码，进一步提出了要建立严格的分行业负债率警戒线管控制度。“杠杆率”将进一步受到管控。
    此外,在年初国家出台的国企改革“1+N”系列文件中，将卸掉国企历史包袱作为改革重点之一，并在随后的减轻企业负担部际联席会议通知中，从深入推进涉企保证金清理规范、建设减轻企业负担综合平台、抓好重点领域的清理整治、完善举报查处机制、督促检查和政策宣传，以及抓好调查评价和加强企业负担重大问题的研究等六个方面部署企业减负工作，旨在既帮国企减轻负担，使其“轻装上阵”公平参与市场竞争，又为产权改革扫清障碍。
    同时，加快剥离国有企业办社会职能和解决历史遗留问题也是深化国有企业改革的一项重要内容。今年4月初，国资委、财政部共同举办剥离国有企业办社会职能和解决历史遗留问题工作培训，明确提出2017年目标任务是“三供一业”分离移交取得阶段性成效。随后，在6月又出台了相关指导意见，再次明确了工作方向与时间节点，表明了为企业“转包袱、精主业”的决心。在煤炭大省山西，也发布了《关于山西省国有企业分离办社会职能的实施意见》，明确给出了工作推进时间表。

5资源整合：煤电、煤钢、煤化间的兼并重组提速
    近日，16部委联合发文强调，鼓励和推动大型发电集团实施重组整合，鼓励煤炭、电力等产业链上下游企业发挥产业链协同效应，加强煤炭、电力企业中长期合作，稳定煤炭市场价格；支持优势企业和主业企业通过资产重组、股权合作、资产置换、无偿划转等方式，整合煤电资源。
    8月28日，中国国电集团公司与神华集团有限责任公司合并重组为国家能源投资集团有限责任公司。合并后，一个总资产逾1.8万亿元的煤电“巨无霸”横空出世。
    强强联合和煤电一体化，是这个世纪大合并的主要内部驱动力。宝武（宝钢、武钢）之间是同质化大块头的合并，五矿和中冶是较为松散的合并。不同于其它央企巨头的合并重组，神华和国电既有同质化产业，又是上下游关系，在协同发展方面想象空间更大。
    随着国内五大电力集团在火电领域的竞争日益加剧，重复建设、同质化竞争、内耗严重的问题逐渐暴露。2016年的煤炭价格暴涨让问题也日益凸显，从企业的经营情况看，2016年神华集团营业收入2479亿元，净利润361亿元。而从2016年9月开始，五大发电集团煤电板块利润则由正转负，火电企业效益大幅下滑。煤电联动也曾经是解决问题的一个举措，但很难解决煤炭和电力行业的所有问题。真正解决问题，需要企业内部深度改革和协同。
    整合，目的不是单纯减少企业数量，而是力求减少同业竞争，提高企业效率，打造具有更强竞争力的企业集团。整合之后，一方面，新集团可能会在内部进行资产优劣排序，以便让最应该退出的产能适时退出，在一定程度上减少重复投资，缓解未来煤炭、电力等行业潜在产能过剩压力；另一方面，两集团在煤炭、电力、物流、仓储等多领域可以形成主体产业集群优势和交叉产业的优势互补。
之后，兼并重组有望“提速”，并实现央企与国企、国企与民企，以及煤炭企业间和煤电、煤钢、煤化企业间跨行业、多形式的重组兼并，重组方式将更灵活并趋向多元化。
    在重组整合前根据自身情况，制定明确的目标和方案，做好统筹协调和顶层设计工作，不断建立健全现代企业制度、进一步推进混合所有制改革，并以市场和问题为导向，不断将改革引向纵深。
    这是最好的时代，也是极具挑战的时代，工业4.0的浪潮正席卷而来，“互联网+”改变着各行各业传统的生产经营模式，风险意识进一步催化企业转型发展和跨界整合。我国以煤为主的能源结构在未来一定时期内依然很难改变，我们有理由坚信，在强有力的宏观调控下，在极具活力的市场经济驱动下，煤炭企业通过汲取两轮经济波动中的经验和教训，通过引进和完善现代管理制度，通过转型跨越、科技创新、清洁利用，通过加强行业内沟通自律，通过注重上下游产业协同发展，等等，煤炭行业将迎来新一轮健康、持续、稳定、高效发展的新局面。