现货:唐山钢坯1910(+30)周末小涨,成交一般;铁矿石部分下调、焦炭持稳;螺纹钢20mmHRB400上海2400(0)、北京2320(0)周末小涨,成交萎靡,市场心态悲观。目前钢厂产能逐步提高、整体开工率增加,库存部分转移至贸易商、终端需求;现货库存逐步增加,部分钢厂调价、市场成交仍偏弱,跌势中工地拿货谨慎,整体需求减弱。
宏观及外盘因素:四月数据宣告经济回升结束,大规模信贷投放仅推动一个季度“弱回升”,4月数据除房地产外几乎均回落。央行重申稳健货币政策取向未变。城市轨道交通建设门槛或下调,城区人口要求降一半。中国4月粗钢产量为6942万吨,同比增长0.5%,日均产量创历史新高。证监会:上市公司并购重组和再融资政策暂无变化。美4月零售销售增速一年新高。周五收盘至早盘前:美股下跌,美元指数上涨承压,原油偏强震荡,黄金震荡微涨、美铜承压震荡,今日钢铁产业品种或承压大波动。
简要策略:螺纹钢1610或反弹高位承压大波动,注意2040-2100区资金集中增减主动性,防范羊群效应、资金情绪所致增减仓极端波动;波段操作:平仓观望,若2100-2180区承压弱势回落时做空,若2000关口附近支撑较强则平空。操作细节可咨询中期钢铁产业策略部136-7209-7663。短线:平仓观望,若2070-2130区承压弱势回落时做空,若2000关口附近支撑较强则平空。
策略分析:当前复产增多,资金预期产能增大后价格回落,套保资金、投机资金大增,资金蜂拥压盘,再次引发极端行情,市场延续跌势,短期防范资金打压及减仓极端波动。操作上压力区承压弱势回落时逢高做空,支撑区若支撑较强可平空,顺势操作为主,细节可电话咨询;我部门深入一线调研,布局期现货波段、中长线策略方案,专注量化交易操作,策略指导交易。
提示:四月数据宣告经济回升结束,大规模信贷投放仅推动一个季度“弱回升”,4月数据除房地产外几乎均回落。央行重申稳健货币政策取向未变。中国4月粗钢产量为6942万吨,同比增长0.5%,日均产量创历史新高。建议结合每日矿焦钢资金流向报告研判行情,对相关策略有兴趣者欢迎交流。