现货:昨日唐山钢坯2510(涨30)成交转好,铁矿石延续上调、焦炭维持强势;受期货涨势影响全国主要城市螺纹钢延续上调,上海2920(涨20),北京2900(0)成交一般。当前钢厂高炉开工率、产能利用率、粗钢日均产量维持高位,焦炭供应仍紧张、高品位矿价较高,钢厂成本高位,维持挺价,雾霾导致环保限产、停产影响大增,市场支撑较强。需求相对弱势形势下,市场情绪受期货波动影响加大,跟随调价。
宏观及外盘因素:李克强:统筹去产能和稳价格,保障煤炭供应;国务院将派调查组追责去产能,兼并重组措施将加速出台。央行旗下媒体:人民币贬值是在美联储加息前释放压力。土耳其加息;欧盟威胁中止入欧谈判,里拉创新低。印度“废钞”升级,叫停柜台换币,卢比新低。昨夜,道指期货及欧股均上涨,美元突破102刷新十三年半新高,多个新兴市场货币新低,原油震荡,美铜偏强波动,黄金调整,今日钢铁产业品种或维持强势。
简要策略:螺纹钢1701或维持强势,注意2950-3010关口区多空资金主动性及矿石影响,防范冲高升水后资金集中减仓回落风险;波段操作:持多20%资金仓位,跌破2970平仓,若2980-3050区承压弱势回落则平多试空,若2900-2950区支撑较强可做多。操作细节可咨询中期钢铁产业部136-7209-7663。短线:持多20%资金仓位,跌破2970平仓,若2980-3050区承压弱势回落则平多试空,若2900-2950区支撑较强可做多。
策略分析:当前受美国加息预期增加及淡季需求减弱预期影响市场承压,但环保限产、停产预期及成本较高导致市场支撑较强,盘面强势上涨,高位区需提防冲高升水后减仓大幅回落风险。操作上,超跌强支撑区止跌企稳后可做多,高位压力区承压弱势回落时做空,注意关键区多空资金主动性,细节可电话咨询;我部门深入一线调研,布局期现货波段、中长线策略方案,专注量化交易操作,策略指导交易。
提示:受美联储加息预期影响,资金出逃亚洲新兴市场,人民币延续贬值。23日下午山西焦煤集团与六大钢铁集团在京签订了2017年炼焦煤中长期合同;发改委再次强调:供需基本面并不支持钢铁煤炭价格大幅上涨。冬季环保限产将常态化,注意限产预期对市场波动影响。联系方式:方正中期钢铁产业部王永良。建议结合每日矿焦钢资金流向报告研判行情,对相关策略有兴趣者欢迎交流。(注意:本报告策略盘中或有调整,如有问题及时电话沟通,以防出现风险。本报告版权仅为我公司所有,未经许可,任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制发布。如引用、刊发,须注明出处,且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。)